黨的十九大提出，決勝全面建成小康社會(huì)，必須打贏三大攻堅(jiān)戰(zhàn)，其中一項(xiàng)重要內(nèi)容是防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)。習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)指出，打好防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)攻堅(jiān)戰(zhàn)，重點(diǎn)是防控金融風(fēng)險(xiǎn)。近年來，在以習(xí)近平同志為核心的黨中央堅(jiān)強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)下，防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)攻堅(jiān)戰(zhàn)取得關(guān)鍵進(jìn)展。突如其來的新冠肺炎疫情，嚴(yán)重影響國內(nèi)國際經(jīng)濟(jì)正常運(yùn)轉(zhuǎn)，增加了許多新的金融風(fēng)險(xiǎn)和挑戰(zhàn)。但是，我們沒有退路，必須沉著應(yīng)對，迎難而上，努力實(shí)現(xiàn)穩(wěn)增長和防風(fēng)險(xiǎn)長期均衡，為全面建成小康社會(huì)提供堅(jiān)實(shí)的金融支撐。
一、維護(hù)金融安全關(guān)乎我國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全局
習(xí)近平總書記多次指出，金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的血脈；金融活經(jīng)濟(jì)活，金融穩(wěn)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)；金融安全是國家安全的重要組成部分，維護(hù)金融安全是關(guān)系我國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全局的一件帶有戰(zhàn)略性、根本性的大事。做好金融工作責(zé)任重大，容不得絲毫疏忽懈怠。
金融與風(fēng)險(xiǎn)始終相伴。根據(jù)馬克思主義政治經(jīng)濟(jì)學(xué)原理，金融風(fēng)險(xiǎn)根源于商品的內(nèi)在矛盾，即價(jià)值與使用價(jià)值的對立統(tǒng)一。貨幣產(chǎn)生后，商品的內(nèi)在矛盾外化為商品和貨幣的外在矛盾。商品經(jīng)濟(jì)由實(shí)體經(jīng)濟(jì)和貨幣經(jīng)濟(jì)構(gòu)成，二者相互依存，相互促進(jìn)；同時(shí)也可能相互背離，相互沖突。當(dāng)生產(chǎn)結(jié)構(gòu)失衡或信用偏離過度，就會(huì)導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)積聚。國家形成后，政府從多方面介入經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。特別是貨幣從民間一般等價(jià)物轉(zhuǎn)變?yōu)檎ǘㄘ泿牛跇O大地方便生產(chǎn)交換的同時(shí)，也容易因政府行為失當(dāng)帶來新的巨大風(fēng)險(xiǎn)。
放眼世界，一些國家的崛起和衰弱往往同金融能力密切相關(guān)。十七世紀(jì)荷蘭能夠取得海上霸權(quán)，其初具現(xiàn)代特征的金融體系扮演了非常重要的角色。之后的英國興起金融革命，推動(dòng)工業(yè)革命，助力其成為所謂的“日不落帝國”。同樣，金融風(fēng)險(xiǎn)擴(kuò)散引發(fā)經(jīng)濟(jì)危機(jī)、國家動(dòng)蕩的事例也不勝枚舉。十六世紀(jì)西班牙大肆對外擴(kuò)張積累巨額債務(wù)，最終引發(fā)財(cái)經(jīng)危機(jī)導(dǎo)致盛極驟衰。1637年荷蘭郁金香事件、1720年英國南海泡沫事件，都重創(chuàng)本國經(jīng)濟(jì)和國家實(shí)力。
上世紀(jì)30年代的“大蕭條”令世人至今心有余悸。1929年美國股市暴跌，1930年發(fā)生銀行擠兌倒閉風(fēng)潮，蔓延為席卷全球的經(jīng)濟(jì)危機(jī)，多國政府更迭。第二次世界大戰(zhàn)后，西方國家多次發(fā)生嚴(yán)重金融危機(jī)。在美歐主導(dǎo)的國際金融體系下，發(fā)展中國家也經(jīng)常陷入熱錢流入、外債高企的不利局面，多次誘發(fā)經(jīng)濟(jì)衰退。上世紀(jì)拉美債務(wù)危機(jī)、亞洲金融危機(jī)，教訓(xùn)十分深刻。本世紀(jì)以來，美歐為擺脫經(jīng)濟(jì)社會(huì)困局，不斷擴(kuò)張財(cái)政支出，放松貨幣供應(yīng)，積累起巨額債務(wù)和資產(chǎn)泡沫，最終釀成次貸危機(jī)、歐債危機(jī)。此后采取的量化寬松政策，負(fù)面影響至今尚未完全釋放。
改革開放以來，我國金融業(yè)實(shí)現(xiàn)歷史性跨越，建立起具有自身特色的現(xiàn)代金融體系?！蛾P(guān)于進(jìn)一步加快推進(jìn)上海國際金融中心建設(shè)和金融支持長三角一體化發(fā)展的意見》提出了30條具體措施，推動(dòng)上海成為金融改革開放排頭兵。圖為2020年7月30日，上海外灘藍(lán)天白云映襯下的外灘牛。 人民圖片 王初/攝
改革開放以來，我國金融業(yè)實(shí)現(xiàn)歷史性跨越，建立起具有自身特色的現(xiàn)代金融體系。我們依靠黨的領(lǐng)導(dǎo)和社會(huì)主義制度優(yōu)勢，以自我革命精神，主動(dòng)消除隱患，成功戰(zhàn)勝80年代末嚴(yán)重通脹、90年代中期經(jīng)濟(jì)過熱、多次外部風(fēng)險(xiǎn)等沖擊，不僅為我國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展提供了相對穩(wěn)定的金融環(huán)境，也為世界金融穩(wěn)定與發(fā)展作出貢獻(xiàn)。
2008年國際金融危機(jī)爆發(fā)后，國際經(jīng)濟(jì)金融形勢更加復(fù)雜多變，我國經(jīng)濟(jì)周期性、結(jié)構(gòu)性、體制性問題疊加碰頭，金融風(fēng)險(xiǎn)形勢復(fù)雜嚴(yán)峻。隨著國際收支狀況逐漸好轉(zhuǎn)，國內(nèi)企業(yè)、政府、居民部門杠桿率快速上升，金融產(chǎn)品和市場結(jié)構(gòu)日趨復(fù)雜、透明度較差，金融體系內(nèi)部資金自我循環(huán)、脫實(shí)向虛傾向愈演愈烈，一些不法金融集團(tuán)和違規(guī)金融活動(dòng)野蠻生長，金融系統(tǒng)內(nèi)部的腐敗和違紀(jì)違規(guī)行為持續(xù)蔓延。如果放任自流，勢必釀成系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，產(chǎn)生顛覆性影響，嚴(yán)重危及經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展和國家政治安全。
黨的十八大以來，面對十分嚴(yán)峻的風(fēng)險(xiǎn)形勢，以習(xí)近平同志為核心的黨中央深刻洞察、敏銳判斷、果斷決策。黨的十八大閉幕不久，習(xí)近平總書記就告誡全黨要高度重視財(cái)政金融領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)隱患，堅(jiān)決守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線。2016年底的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議，明確要求“把防控金融風(fēng)險(xiǎn)放到更加重要的位置”。2017年習(xí)近平總書記親自謀劃和部署一系列“防風(fēng)險(xiǎn)、治亂象、補(bǔ)短板”的重大舉措，發(fā)起了攻堅(jiān)戰(zhàn)的前哨戰(zhàn)。習(xí)近平總書記關(guān)于金融工作的重要論述，闡明了金融領(lǐng)域的根本性戰(zhàn)略性問題，形成了防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)的系統(tǒng)方略，為我們做好新時(shí)代金融工作提供了根本遵循。
二、防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)攻堅(jiān)戰(zhàn)取得實(shí)質(zhì)性突破
按照黨中央的決策和部署，在國務(wù)院和國務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)的靠前指揮下，各地區(qū)各部門和金融系統(tǒng)齊心協(xié)力，共同推進(jìn)，防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)攻堅(jiān)戰(zhàn)取得重大成效。
金融資產(chǎn)盲目擴(kuò)張得到根本扭轉(zhuǎn)。2017年至2019年，銀行業(yè)向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)提供的信貸資金和債券投資年均增速分別高達(dá)12.1%和13.9%。而資產(chǎn)年均增速只有7.7%，不及2008年至2016年的一半，相當(dāng)于向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)多投入64萬億元資金的同時(shí)，銀行業(yè)資產(chǎn)少擴(kuò)張88萬億元。保險(xiǎn)業(yè)激進(jìn)的投資理財(cái)型業(yè)務(wù)得到遏制，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的中短期保費(fèi)占比從31%的歷史高點(diǎn)降至4%。企業(yè)部門杠桿率穩(wěn)中有降，居民和政府部門杠桿率增速放緩。宏觀杠桿率扭轉(zhuǎn)了2008年至2016年年均上升10多個(gè)百分點(diǎn)的勢頭，最近三年總體穩(wěn)定在250%左右。
影子銀行風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)收斂。我國影子銀行風(fēng)險(xiǎn)隱患一度非常嚴(yán)重。影子銀行層層嵌套，風(fēng)險(xiǎn)隱蔽，與房地產(chǎn)泡沫、地方隱性債務(wù)、非法互聯(lián)網(wǎng)融資等緊密交織。2017年開始集中整治不規(guī)范的同業(yè)、理財(cái)和表外業(yè)務(wù)，2018年資管新規(guī)落地實(shí)施，經(jīng)過幾年努力，初步呈現(xiàn)根本性好轉(zhuǎn)勢頭。2019年末，影子銀行規(guī)模較歷史峰值壓降16萬億元。同業(yè)理財(cái)、同業(yè)投資和券商資管分別較峰值縮減87%、26%和42%。委托貸款、信托貸款和各類交叉金融投資產(chǎn)品持續(xù)收縮。一些國際組織和專業(yè)機(jī)構(gòu)給予高度評(píng)價(jià)，認(rèn)為中國降低影子銀行風(fēng)險(xiǎn)的成績最為顯著，從根本上維護(hù)了金融體系穩(wěn)定。
不良資產(chǎn)認(rèn)定和處置大步推進(jìn)。針對較為普遍的資產(chǎn)質(zhì)量不實(shí)問題，對金融機(jī)構(gòu)開展多角度檢查評(píng)估，嚴(yán)格要求風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)審慎分級(jí)。堅(jiān)決懲治掩蓋不良資產(chǎn)，嚴(yán)厲打擊做假賬。商業(yè)銀行逾期90天以上貸款與不良貸款之比，2016年一度超過128%，2019年末降至82%。3年時(shí)間里，銀行業(yè)共處置不良貸款5.8萬億元，超過之前8年處置額的總和。與此同時(shí)，加快補(bǔ)充資本，增提撥備，全面提升了各類金融機(jī)構(gòu)應(yīng)對外來沖擊的實(shí)力。
違法與腐敗行為受到嚴(yán)厲懲治。堅(jiān)決整治不法金融集團(tuán)和非法金融活動(dòng)，有序推進(jìn)資產(chǎn)清理、追贓挽損、風(fēng)險(xiǎn)隔離。保護(hù)合法收入，取締非法收入，依法處理惡意操控金融機(jī)構(gòu)的問題股東。依法接管包商銀行，在充分保護(hù)存款人利益的同時(shí)，打破剛性兌付，促進(jìn)信用分層，嚴(yán)肅市場紀(jì)律。依法處置安邦集團(tuán)、華信集團(tuán)等嚴(yán)重違法違規(guī)企業(yè)，及時(shí)重組、重整和破產(chǎn)清算數(shù)家涉嫌違規(guī)辦理金融業(yè)務(wù)的控股公司。推動(dòng)高風(fēng)險(xiǎn)中小銀行和信托公司“一企一策”進(jìn)行改革重組和風(fēng)險(xiǎn)處置。一批官商勾結(jié)、利益輸送、違法侵占的腐敗分子被繩之以法，其中一部分就是“監(jiān)守自盜”的金融管理部門工作人員。
互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)大幅壓降。我國一度存在大量“無照駕駛”平臺(tái)違法從事金融活動(dòng)，其中很多打著金融創(chuàng)新和“互聯(lián)網(wǎng)+”旗號(hào)混淆視聽。經(jīng)過集中整治，互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)形勢明顯好轉(zhuǎn)，過去“遍地開花”的亂象得到整治。一大批違法開辦的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)、保險(xiǎn)、證券、基金和代幣機(jī)構(gòu)被取締。全國實(shí)際運(yùn)營P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)，由高峰時(shí)期約5000家壓降至2020年6月末的29家，借貸規(guī)模及參與人數(shù)連續(xù)24個(gè)月下降。
金融和實(shí)體經(jīng)濟(jì)共生共榮，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)是金融的天職和宗旨，也是防范金融風(fēng)險(xiǎn)的根本舉措。疫情暴發(fā)以來，湖北省十堰市鄖縣農(nóng)商行一手抓疫情防控，一手抓支農(nóng)服務(wù)。十堰市鄖陽區(qū)300多個(gè)信貸員深入鄉(xiāng)村，走進(jìn)農(nóng)戶，積極發(fā)放小額支農(nóng)貸款，扶持農(nóng)民發(fā)展種養(yǎng)殖項(xiàng)目，挽回疫情損失，助力脫貧攻堅(jiān)。圖為2020年3月26日，鄖陽區(qū)白桑關(guān)鎮(zhèn)梅子營村一村民在家門口領(lǐng)到了農(nóng)商行信貸員送來的10萬元貸款，計(jì)劃種植兩個(gè)大棚食用菌。 人民圖片 吳成林/攝
大中型企業(yè)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有序化解。截至2019年末，全國建立債委會(huì)約2萬家，實(shí)施市場化法治化債轉(zhuǎn)股1.4萬億元，幫助大量仍有發(fā)展?jié)摿Φ钠髽I(yè)渡過難關(guān)。一大批流動(dòng)性困難企業(yè)的債券違約和股票質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)得到緩釋，相當(dāng)一部分落后產(chǎn)能或管理不善的“僵尸企業(yè)”有序出清。約500家大中型企業(yè)實(shí)施聯(lián)合授信試點(diǎn)，債務(wù)約束的內(nèi)生動(dòng)力顯著增強(qiáng)。
房地產(chǎn)金融化泡沫化勢頭得到遏制。房地產(chǎn)泡沫是威脅金融安全的最大“灰犀?！?。近年來，各地區(qū)各部門根據(jù)“房住不炒”和“一城一策”精神，優(yōu)化金融資源配置，嚴(yán)防資金違規(guī)流入房地產(chǎn)市場。2019年與2016年相比，房地產(chǎn)貸款增速下降12個(gè)百分點(diǎn)，新增房地產(chǎn)貸款占全部新增貸款的比重下降10個(gè)百分點(diǎn)。既滿足房地產(chǎn)行業(yè)平穩(wěn)發(fā)展的正常需要，又避免因資金過度集中出現(xiàn)更大風(fēng)險(xiǎn)。
地方政府隱性債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)初步控制。隱性債務(wù)是潛在的金融風(fēng)險(xiǎn)觸發(fā)點(diǎn)。近年來，我國嚴(yán)控地方政府融資增量，嚴(yán)禁違法違規(guī)提供融資。同時(shí)，實(shí)施疏堵并舉，有序化解存量隱性債務(wù)，金融系統(tǒng)積極配合地方政府進(jìn)行債務(wù)置換。推動(dòng)地方債在商業(yè)銀行柜臺(tái)面向個(gè)人投資者發(fā)售，為法定新增的地方政府債務(wù)提供多種資金支持。近三年，銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)累計(jì)增持地方政府債券11萬億元。
標(biāo)本兼治的長效機(jī)制逐步健全。2017年至2019年，監(jiān)管部門嚴(yán)肅追究金融機(jī)構(gòu)和從業(yè)人員違法違規(guī)責(zé)任，處罰銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)8818家次，處罰責(zé)任人員10713人次，罰沒合計(jì)72.4億元，超過以往十幾年總和。通過努力在制度上補(bǔ)短板，監(jiān)管工作進(jìn)一步納入法治化軌道。2017年以來，共發(fā)布實(shí)施209項(xiàng)銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管規(guī)章和規(guī)范性文件。金融機(jī)構(gòu)重速度輕質(zhì)量的發(fā)展理念和經(jīng)營模式在很大程度上得到糾正。
服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效明顯提升。2017年至2019年，人民幣貸款增加46萬億元。其中，基礎(chǔ)設(shè)施、保障性安居工程、制造業(yè)貸款分別增加8萬億元、3.3萬億元和1.6萬億元?？蒲屑夹g(shù)、信息軟件、生態(tài)環(huán)保貸款年均增速分別達(dá)31.2%、20.8%和19.5%，顯著高于同期貸款平均增速。小微企業(yè)融資總體實(shí)現(xiàn)“量增、面擴(kuò)、價(jià)降”，普惠型小微企業(yè)貸款年均增速23.2%。貧困地區(qū)基礎(chǔ)金融服務(wù)覆蓋率接近99%。2019年大病保險(xiǎn)覆蓋11億多城鄉(xiāng)居民，農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)保障金額超過3.8萬億元。保險(xiǎn)賠款成為各種自然災(zāi)害后恢復(fù)重建的重要資金來源。
經(jīng)過持續(xù)努力，金融風(fēng)險(xiǎn)總體趨于收斂，金融體系韌性明顯增強(qiáng)。不僅成功避免了風(fēng)險(xiǎn)隱患向金融危機(jī)演變，也為應(yīng)對各種復(fù)雜局面創(chuàng)造了寶貴的政策空間和回旋余地。實(shí)踐證明，黨中央關(guān)于防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)攻堅(jiān)戰(zhàn)的決策部署完全正確非常及時(shí)。如果當(dāng)初貽誤戰(zhàn)機(jī)，拖延整治，當(dāng)前面臨的困難會(huì)大得多，不良后果難以估量。
三、新冠肺炎疫情發(fā)生后金融領(lǐng)域出現(xiàn)新的重大挑戰(zhàn)
我國經(jīng)濟(jì)正處于轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，本來就面臨老齡化加快、儲(chǔ)蓄率下降、資源環(huán)境約束增強(qiáng)等諸多困難。百年不遇的特大疫情直接造成一季度增長深度下跌，盡管二季度恢復(fù)正增長，但是近中期發(fā)展仍然面臨許多不確定性因素。世界銀行6月發(fā)布的《全球經(jīng)濟(jì)展望》預(yù)測，2020年全球經(jīng)濟(jì)將收縮5.2%。今后一段時(shí)期，我國經(jīng)濟(jì)供需兩端、國內(nèi)外兩個(gè)市場同時(shí)承壓，金融體系勢必遇到很大困難。
為遏制衰退，經(jīng)濟(jì)活動(dòng)急劇收縮時(shí)，金融活動(dòng)反而必須擴(kuò)大。原來的調(diào)控目標(biāo)是廣義貨幣與社會(huì)融資規(guī)模增速略高于名義GDP增速，今年上半年高出10多個(gè)百分點(diǎn)。預(yù)計(jì)今年總體杠桿率和分部門杠桿率都會(huì)出現(xiàn)較大反彈，金融機(jī)構(gòu)的壞賬可能大幅增加。2019年銀行業(yè)新形成2.7萬億元不良貸款，出現(xiàn)疫情“黑天鵝”后，資產(chǎn)質(zhì)量加倍劣變不可避免。由于金融財(cái)務(wù)反應(yīng)存在時(shí)滯，目前的資產(chǎn)分類尚未準(zhǔn)確反映真實(shí)風(fēng)險(xiǎn)，銀行即期賬面利潤具有較大虛增成分，這種情況不會(huì)持久，不良資產(chǎn)將陸續(xù)暴露。
在經(jīng)濟(jì)全球化持續(xù)多年快速發(fā)展背景下，各國經(jīng)濟(jì)金融相互依存度已達(dá)到很高水平。然而，令人遺憾的是，目前的國際社會(huì)合作氛圍并不理想。近年來，少數(shù)發(fā)達(dá)國家自身經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)持續(xù)惡化，導(dǎo)致社會(huì)階層撕裂和對立，極端主義、民粹主義日益膨脹，貿(mào)易保護(hù)主義盛行，“退群”、“脫鉤”、“斷鏈”增多，并對我國公開采取打壓和遏制戰(zhàn)略。疫情發(fā)生后，有的國家自身應(yīng)對不力，卻以多種方式對外轉(zhuǎn)移矛盾。美國將中國和其他一些國家的企業(yè)和機(jī)構(gòu)列入“實(shí)體清單”，頻頻制造事端。這些做法危害了正常經(jīng)貿(mào)合作，全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇平添更多變數(shù)，金融穩(wěn)定和金融安全都受到干擾。
為應(yīng)對疫情所采取的一系列宏觀對沖政策十分必要，執(zhí)行中如遇新的異常情況還可能進(jìn)一步加大力度。但也不能不看到，在資金面寬松背景下，企業(yè)、居民、政府都可能增加債務(wù)。利率下行一致性預(yù)期強(qiáng)化后，有可能助長杠桿交易和投機(jī)行為，催生新一輪資產(chǎn)泡沫。一些地方的房地產(chǎn)價(jià)格開始反彈，金融資源有可能再次向高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域集中。信用較差的借款人可能借延期還款等優(yōu)惠政策惡意逃廢債務(wù)，結(jié)構(gòu)復(fù)雜的高風(fēng)險(xiǎn)影子銀行也容易卷土重來。
當(dāng)前，國際上許多國家特別是最發(fā)達(dá)國家，采取了強(qiáng)刺激做法。有的國家實(shí)行無限量化寬松政策，財(cái)政貨幣雙管齊下，向市場釋放大量流動(dòng)性，向個(gè)人和企業(yè)直接融資或提供擔(dān)保。短期看，這一做法有利于穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)與金融，但是中長期效果則存在很大不確定性。世界上沒有免費(fèi)的午餐，天下也沒有不散的筵席。在以美元為主導(dǎo)的國際貨幣體系中，當(dāng)前美國這種前所未有的無限量化寬松政策，實(shí)際上也消耗著美元的信用，侵蝕著全球金融穩(wěn)定的基礎(chǔ)，會(huì)產(chǎn)生難以想象的負(fù)面影響。新興經(jīng)濟(jì)體可能面臨輸入性通脹、外幣資產(chǎn)縮水、匯率和資本市場震蕩等多重壓力。更嚴(yán)重的是，世界可能再次走到全球金融危機(jī)的邊緣。
近年來，一些銀行積極探索，提高金融服務(wù)的可得性、覆蓋率和滿意度，打通金融服務(wù)“最后一公里”，有效地推動(dòng)了普惠金融的發(fā)展。中國農(nóng)業(yè)銀行在西藏地區(qū)充分運(yùn)用“背包銀行”、“馬背銀行”、“汽車銀行”等方式開展流動(dòng)金融服務(wù)，讓農(nóng)牧民“足不出村”就能享受到便捷高效的金融服務(wù)。圖為農(nóng)行阿里分行岡仁波齊營業(yè)所工作人員在為農(nóng)牧民辦理貸款證年審業(yè)務(wù)。 中國農(nóng)業(yè)銀行供圖 巴桑次仁/攝
此外，近些年迅速發(fā)展的金融科技，既為我們帶來許多機(jī)遇，也帶來很大挑戰(zhàn)。我國金融科技在部分領(lǐng)域位居世界前列，在風(fēng)險(xiǎn)防控方面沒有現(xiàn)成經(jīng)驗(yàn)可以借鑒。由于大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能等高新技術(shù)廣泛應(yīng)用，傳統(tǒng)金融風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式、傳染路徑發(fā)生深刻改變，數(shù)據(jù)安全等非傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)日益突出。這些風(fēng)險(xiǎn)具有較強(qiáng)的突發(fā)性、隱蔽性和破壞力，不能不引起我們高度警惕。
四、金融系統(tǒng)要努力確保經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展目標(biāo)如期實(shí)現(xiàn)
面對復(fù)雜嚴(yán)峻的經(jīng)濟(jì)形勢，以習(xí)近平同志為核心的黨中央及時(shí)對下一階段工作進(jìn)行了部署。我們要切實(shí)增強(qiáng)機(jī)遇意識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，既要“穩(wěn)定大局、統(tǒng)籌協(xié)調(diào)”，進(jìn)一步提升金融服務(wù)質(zhì)效，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展盡快步入正常軌道；又要“分類施策、精準(zhǔn)拆彈”，有序處置重點(diǎn)領(lǐng)域突出風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)增長和防風(fēng)險(xiǎn)長期均衡。從現(xiàn)階段來看，做好以下工作尤為重要。
全力推動(dòng)國民經(jīng)濟(jì)恢復(fù)正常循環(huán)。金融和實(shí)體經(jīng)濟(jì)共生共榮。為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)是金融的天職和宗旨，也是防范金融風(fēng)險(xiǎn)的根本舉措。正所謂“農(nóng)工商交易之路通，而龜貝金錢刀布之幣興焉”。當(dāng)前的首要任務(wù)是在嚴(yán)格防控疫情反彈的前提下，全面恢復(fù)產(chǎn)業(yè)循環(huán)、市場循環(huán)、經(jīng)濟(jì)社會(huì)循環(huán)。要緊扣“六穩(wěn)”、“六?！比蝿?wù)，充分利用我國市場潛力大、儲(chǔ)蓄資源多、國際合作范圍廣等有利條件，發(fā)揮好中央與地方各單位的積極性、主動(dòng)性。強(qiáng)化財(cái)政、金融、就業(yè)、產(chǎn)業(yè)政策協(xié)同配合，特別要服務(wù)好中小微企業(yè)等各類市場主體，打通生產(chǎn)、分配、流通、消費(fèi)各環(huán)節(jié)，促進(jìn)形成以國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局。
加快金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心和血脈，是資源配置和宏觀調(diào)控的重要工具。金融搞好了，一著棋活，全盤皆活。在經(jīng)濟(jì)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革中，金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革扮演著“棋眼”角色。要堅(jiān)持社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)改革方向，加快轉(zhuǎn)變金融業(yè)發(fā)展方式。推動(dòng)金融結(jié)構(gòu)同經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展相適應(yīng)，促進(jìn)融資便利化，降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)成本，提高資源配置效率。健全金融機(jī)構(gòu)法人治理，矯正大股東操縱和內(nèi)部人控制兩種不良傾向。不斷完善資本市場基礎(chǔ)制度，引導(dǎo)理財(cái)、信托、保險(xiǎn)等為資本市場增加長期穩(wěn)定資金。加快養(yǎng)老保險(xiǎn)第二和第三支柱建設(shè)，推動(dòng)養(yǎng)老基金在資本市場上的占比達(dá)到世界平均水平。
盡最大可能提早處置不良資產(chǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)是金融業(yè)最基礎(chǔ)的風(fēng)險(xiǎn)，有毒資產(chǎn)是必須下決心切除的病灶，掩蓋拖延只會(huì)貽誤治療，最終帶來嚴(yán)重后果。金融機(jī)構(gòu)要采取更審慎的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度，做實(shí)資產(chǎn)分類，充分暴露不良資產(chǎn)。日常監(jiān)管上，不簡單將不良率上升作為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)。要利用撥備監(jiān)管要求下調(diào)騰出的財(cái)務(wù)空間，加大不良資產(chǎn)處置。制定切合實(shí)際的收入和利潤計(jì)劃，增加撥備計(jì)提和資本補(bǔ)充。疏通不良資產(chǎn)處置的政策堵點(diǎn)，為提高金融體系穩(wěn)健性創(chuàng)造更有利條件。
防止高風(fēng)險(xiǎn)影子銀行反彈回潮。影子銀行風(fēng)險(xiǎn)“燃點(diǎn)低”、“烈度大”，如有風(fēng)吹草動(dòng)，就可能形成“燎原之勢”，貽害無窮。目前，影子銀行經(jīng)過不懈治理，風(fēng)險(xiǎn)得到一定程度控制，但生存的土壤尚未完全鏟除，稍一放松監(jiān)管，極可能全面回潮，導(dǎo)致前功盡棄。要保持戰(zhàn)略定力，對高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)保持高壓態(tài)勢。突出簡單、透明原則，規(guī)范交叉金融產(chǎn)品，做到公募產(chǎn)品與私募產(chǎn)品邊界清晰，表內(nèi)業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)隔離，委托業(yè)務(wù)與自營業(yè)務(wù)分賬經(jīng)營，儲(chǔ)蓄產(chǎn)品和投資產(chǎn)品涇渭分明。努力實(shí)現(xiàn)股票市場、債券市場、信貸市場與貨幣市場職責(zé)清晰、分工有序。同時(shí)，持續(xù)整治互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)厲打擊非法集資等違法違規(guī)金融活動(dòng)。
及時(shí)處置不同類型機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)。針對不同風(fēng)險(xiǎn)的機(jī)構(gòu)，精準(zhǔn)有效施策。對高風(fēng)險(xiǎn)金融集團(tuán)，依照既定方案和分工依法依規(guī)處置。對農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)，堅(jiān)持縣域法人地位總體穩(wěn)定，鼓勵(lì)采用多種方式補(bǔ)充資本、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者。對城商行和信托等地方法人機(jī)構(gòu)，支持省級(jí)政府制定并實(shí)施處置方案，金融管理部門加強(qiáng)專業(yè)指導(dǎo)。抓緊研究提出國內(nèi)系統(tǒng)重要性銀行名單，對于名單內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)，組織制定恢復(fù)與處置計(jì)劃。要建立高效的問題機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)處置機(jī)制。金融機(jī)構(gòu)履行主體責(zé)任，股東特別是主要股東要承擔(dān)重要責(zé)任。地方黨委政府履行屬地責(zé)任，要把落實(shí)地方黨的領(lǐng)導(dǎo)責(zé)任、地方國有金融資本管理責(zé)任、轄區(qū)風(fēng)險(xiǎn)處置責(zé)任和維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定責(zé)任緊密結(jié)合起來。金融管理部門履行監(jiān)管主體責(zé)任。健全存款保險(xiǎn)制度和機(jī)構(gòu)體系，充分發(fā)揮早介入、早預(yù)警、早處置的作用。
世界上沒有高回報(bào)低風(fēng)險(xiǎn)的金融產(chǎn)品，更沒有所謂“穩(wěn)賺不賠”的理財(cái)產(chǎn)品，宣揚(yáng)“保本高收益”就是金融詐騙。為進(jìn)一步提高社會(huì)公眾防范非法集資能力，保護(hù)人民群眾合法利益，2020年6月15日，河北省石家莊新樂市金融辦等20多家相關(guān)單位，聯(lián)合舉辦“守住錢袋子 護(hù)好幸福家”防范非法集資宣傳活動(dòng)。圖為市民在展板前查看相關(guān)介紹。 中新社發(fā) 賈敏杰/攝
穩(wěn)步擴(kuò)大金融業(yè)對外開放。按照自主、有序、平等、安全的方針，在確保金融主權(quán)的前提下，努力實(shí)現(xiàn)更高層次的金融開放。加快構(gòu)建公開透明、穩(wěn)定可預(yù)期的監(jiān)管政策環(huán)境，鼓勵(lì)中外金融機(jī)構(gòu)平等競爭、深化合作、互相借鑒、促進(jìn)創(chuàng)新。提高開放條件下的宏觀金融管理和防控風(fēng)險(xiǎn)能力，及時(shí)發(fā)現(xiàn)并有效阻遏外部沖擊向國內(nèi)擴(kuò)散。積極參與國際金融治理和監(jiān)管規(guī)則制定，加強(qiáng)宏觀政策國際協(xié)調(diào)，提高國際話語權(quán)。
切實(shí)加強(qiáng)金融消費(fèi)者教育和保護(hù)。加強(qiáng)金融知識(shí)普及，讓城鄉(xiāng)居民都懂得，投資是有風(fēng)險(xiǎn)的，世界上沒有高回報(bào)低風(fēng)險(xiǎn)的金融產(chǎn)品，更沒有所謂“穩(wěn)賺不賠”的理財(cái)項(xiàng)目，宣揚(yáng)“保本高收益”就是金融詐騙。機(jī)構(gòu)和個(gè)人投資者都要樹立價(jià)值投資、理性投資和風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。弘揚(yáng)契約精神，強(qiáng)化法治意識(shí)，堅(jiān)持依法辦事，提高違法成本。簡化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，嚴(yán)格客戶分層，如實(shí)通報(bào)風(fēng)險(xiǎn)。強(qiáng)化信息披露，提高市場透明度。加快社會(huì)信用體系建設(shè)，進(jìn)一步健全失信聯(lián)合懲戒機(jī)制，及時(shí)糾正誤導(dǎo)金融消費(fèi)者的各種違法違規(guī)行為。
進(jìn)一步加強(qiáng)黨對金融工作的領(lǐng)導(dǎo)。做好金融工作，最根本的一條，就是要堅(jiān)持黨的集中統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)，這是我們最大的制度優(yōu)勢。從近些年工作實(shí)踐中我們看到，金融領(lǐng)域發(fā)生一系列風(fēng)險(xiǎn)事件和腐敗案件，最主要的原因在于黨的領(lǐng)導(dǎo)和黨的建設(shè)嚴(yán)重弱化、缺失。近年來，拆除金融風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)的經(jīng)驗(yàn)表明，加強(qiáng)黨的領(lǐng)導(dǎo)是最根本最有效的措施。凡實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)處置和重組的金融機(jī)構(gòu)，原則上都要成立臨時(shí)黨組織。對股權(quán)關(guān)系復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，首先壓實(shí)黨的領(lǐng)導(dǎo)責(zé)任。要嚴(yán)厲打擊金融腐敗，堅(jiān)決查處風(fēng)險(xiǎn)背后的利益勾結(jié)，把查辦案件、防控風(fēng)險(xiǎn)、挽回?fù)p失、堵塞漏洞、重塑文化有機(jī)結(jié)合起來，加快構(gòu)建金融業(yè)健康發(fā)展的長效機(jī)制。
作者：中國人民銀行黨委書記、中國銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)主席
